我国医药外贸亦难独善其身 原料药进出口额同比下降5%

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今年以来，全球经济贸易仍处于深度调整期，我国对外贸易也呈持续低迷态势。在此大背景下，我国医药外贸亦未能独善其身，首现负增长。而作为医药外贸主力军的化学原料药，进出口形势更加不容乐观。

　　2016年上半年，我国原料药进出口贸易双双下滑， 进出口额为166.14亿美元，同比下降5%。其中，出口129.25亿美元，同比下降2.18%，进口36.90亿美元，同比下降13.72%。

　　分析原料药出口均价持续下滑的主要原因：一是基础原料产品石油价格持续走低，原料成本有所下降； 二是我国大宗原料药产能过剩问题犹存，内仗外打致市场价格持续低迷；三是欧洲、印度等主要出口市场因经济低迷、货币大幅贬值，影响购买力下降，客户采购不断压价；四是印度、南美等竞争对手货币大幅贬值，拉低市场价格。

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均价下滑拖累出口总额微跌

　　2016年上半年，我国原料药出口仍呈现量增价减的态势，出口量为409.71万吨，同比增长10.56%，而出口均价为3.15美元/公斤，同比下跌11.52%。尽管国际市场对我国原料药刚性需求依旧保持，但出口均价的持续下滑却拖累出口额出现小幅下跌。

　　从月度出口数据上看，上半年原料药量升价减的出口态势更为明显。除1月份出口规模同比略有下滑外，2～5月份，我国原料药单月出口量均实现同比上涨，但上半年单月出口均价与同期相比却全部下跌。在此作用下，单月出口金额除3月、6月在出口量显著上涨的拉动下保持了正增长，其他月份均为负增长。

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品类表现各异

　　尽管上半年原料药总体上出口负增长，但细分品类表现各异。维生素类、大环内酯类、磺胺类原料药出口量价齐升，出口额增幅分别达14.51%、18.41%、13.71%；林可霉素类、氯霉素类、呼吸系统类、氨基酸类原料药出口尽管量增价减，但出口额仍维持了显著增长，增幅分别达到31.48%、14.69%、7.41%、7.26%。与此同时，青霉素类、四环素类、氨基糖苷类、其他抗感染类原料药出口却量价齐跌，出口额跌幅分别达20.02%、12.84%、11.34%、7.34%。

　　从具体出口品种来看，维生素E及其衍生物、四环素衍生物及其盐、维生素C等大宗原料药仍排在出口前列，并多数呈现量升价减的出口态势。但部分品种因个别生产企业受环保因素停限产，短期供求失衡，造成价格急剧上扬，如泛酸及其衍生物、维生素B1、维生素B6等品种上半年出口均价显著上涨，且呈现量价双升的出口态势。

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外贸格局稳定

　　2016年上半年，我国原料药出口格局依旧保持稳定，亚洲、欧洲、北美洲为主要出口市场，出口额累计占比高达89.15%。除欧洲市场微增2.71%外，亚洲市场下降2.81%，北美洲市场下降6.89%。此外，我国对其他新兴市场出口情况也不容乐观，对非洲市场出口额下降7.2%，对大洋洲市场下降4.6%，对拉丁美洲市场下降6.01%。除北美洲量价齐跌外，亚洲、欧洲、拉丁美洲、非洲、大洋洲均呈量增价跌态势。

　　就具体国别市场来看，上半年，我国原料药共出口到186个国家和地区。印度仍为第一大出口贸易伙伴，市场占比达15.12%，我国原料药对印度出口量虽同比增长10.57%，但出口均价同比却下跌了17.25%，导致出口额同比下滑了8.5%。2016年4月27日，印度发布公告，对原产于中国的三水阿莫西林提起反倾销调查，这无疑使原本行情就不景气的三水阿莫西林和上游的6-APA出口更加雪上加霜，上半年这两个品种对印度和全球市场出口均呈现量价齐跌的态势。

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美国作为第二大出口贸易伙伴，市场占比达12.19%。出乎意料的是，上半年对美出口未能延续回暖势头，罕见出现量价齐跌的出口走势。但5月份以来对美出口量恢复增长，并且目前主要对美出口企业反馈在手订单情况正常，预计下半年出口将有所好转。其他出口前十大贸易伙伴依次为日本、韩国、德国、荷兰、西班牙、意大利、巴西和印度尼西亚。除了对巴西出口额同比下跌6.84%外，对其他七大市场出口额均实现了增长。但除了日本和意大利实现出口量价小幅双升外，对其他六大市场出口均呈现量升价减的态势。

　　2016年上半年，我国原料药出口经营队伍稳中有升，共有8306家企业参与原料药出口，比上年同期增加了369家。其中，作为原料药出口绝对主力的民营企业新增了408家，占比提高到80%，并且其保持了良好的出口活力，出口额同比增长了4.15%，占比达59.43%；占比14%的三资企业尽管完成了26.77%的出口业绩，但出口额同比下降了8.79%；国有企业的出口活力和潜力进一步减退，仅剩532家国有企业经营原料药出口，比去年同期减少了44家，出口业绩同比下滑了12.82%。

　　东部沿海地区历来是我国原料药主产区和出口的主力军，2016年上半年，浙江、江苏、山东、上海和河北分列原料药出口省市前5位，累计出口占比达67.98%。该5个省市的出口价格均不同程度下跌，拖累出口额增长乏力，甚至出现负增长。一方面，外部竞争激烈导致价格不断下滑，另一方面，人工、环保、管理、融资等成本大幅高企，我国原料药产业的低成本优势正在弱化，部分品种生产向中西部地区，甚至向越南、印度等国转移之势加剧。

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需求下降致进口量减价升

　　2016年上半年，我国原料药进口呈现量减价升的态势，共进口72.03万吨，同比减少34.58%，进口均价为5.12美元/公斤，同比上涨31.89%。可见，进口额13.72%的同比降幅主要是进口需求下降造成的。

　　我国进口的原料药主要是跨国药企为在华生产的品牌原研药所配套的高端原料药。而在国内医保控费和药占比管理等新政实施的背景下，近年来在华跨国药企产品降价压力徒增，部分原研药、创新药的既往优势逐步被削弱，销售业绩受到不小影响。另一方面，随着我国制药水平不断提升，部分进口原料药实现本地化生产。

　　上述因素均导致我国原料药的进口需求有所下降。

　　但从进口企业来看，不同企业的进口业绩不尽相同。2016年上半年，我国有原料药进口业绩的企业共4841家，比上年同期增加了10家。在排名前10位的进口企业中，通用电气药业、上海施贵宝、默克光电材料实现了进口量和进口额同比显著上涨；辉瑞、阿斯利康、德固赛、科园信海、拜耳则出现进口量不同程度地下滑，导致进口额随之下降；罗氏制药尽管进口量有所增长，但在进口均价显著下滑的作用下，进口额出现负增长；西安杨森进口量明显减少，但在进口均价大幅攀升的作用下，进口额保持了明显增长。

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未来需求下滑不会长久

　　当前国际经济形势愈加复杂严峻。2016年上半年，从举世瞩目的英国“脱欧”公投，到依然跳水的油价和变动无常的汇率，全球经济的不确定性持续增多增大。而下半年，全球货币氛围将进一步宽松，经济复苏步伐将继续放缓。在此背景下，我国原料药企业仍将面临国际市场需求不振、部分国家货币贬值削弱我国竞争优势、国外贸易保护主义抬头等诸多外部问题和挑战，而同时内部产能过剩问题犹存，环保、法规、人工等因素造成成本上涨进一步压缩企业利润，导致原料药尤其大宗原料药企业生存和发展空间进一步受挤压。

　　但我们也看到，近年来，我国原料药出口规模持续增长，说明国际市场的刚性需求仍在，我国原料药生产和出口大国的地位依旧保持。

　　同时，近年来我国原料药企业在深化产业转型升级，出口产品优化调整方面作出了大量艰苦的尝试和努力，如加大高端市场国际认证、研发创新新品种、高端原料药合同订制等，这些已成为企业新的业绩增长点。此外，近期G20峰会在杭州召开，受环保和夏季停限产检修等因素影响，部分原料药价格有望提高。

　　进口方面，中国已成为全球第二大医药消费市场，市场需求持续增长，国外众多企业纷纷瞄准中国市场，希望将疗效独特、显著、有竞争力的品种出口到中国，或实现本地化生产，这为原料药进口也打下了持续增长的良好基础。

　　另一方面，尽管受政策调整影响，外资药企原有盈利模式受到较大冲击，但大部分企业并未放弃中国市场，而是主动调整发展策略，通过谈判降价、渠道下沉、加快新药引进等方式积极应对。近期的原料药进口需求下滑将不会长久维持。

　　预计下半年，我国原料药进出口贸易将有所回暖，全年进出口额有望与2015年持平。

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